电子行业：平安证券-电子行业：24Q1全球半导体制造业出现改善迹象，夏普宣布Q3堺10代线工厂停止生产-240519

1）2024Q1全球半导体制造业出现改善迹象，预计第二季度将继续增长，IC销售额增长强劲，库存水平趋于稳定。

2）夏普堺10代线工厂停止生产将影响2025年电视面板供给市场，预计液晶电视面板将减少近500万片，占整体供给比重的2%。

3）手机面板市场分化明显，LCD需求下滑，AMOLED相对较好，推荐关注半导体设备企业和OLED产业链相关公司。

2024年第一季度全球半导体制造业出现改善迹象，IC销售额同比增长22%，预计第二季度将激增21%。

夏普宣布关闭堺10代线工厂，对今年供给量影响不大，但将影响2025年液晶电视面板供给市场。

手机面板需求下滑，LCD面板价格持续回调，AMOLED面板需求相对较好。

美国费城半导体指数和中国台湾半导体指数上涨。

投资建议关注半导体设备企业和面板相关公司，推荐北方华创、中微公司、中科飞测、鼎龙股份、京东方等。

风险提示包括供应链风险、政策支持力度不及预期、市场需求不及预期和国产替代不及预期。

投资标的：北方华创、中微公司、中科飞测、鼎龙股份、京东方 推荐理由：半导体制造出现改善迹象，国产替代如火如荼，半导体设备企业订单充裕，面板价格仍在上涨，OLED行业供需格局趋于健康，产业链相关公司值得关注。