光大证券-晨会速递-240926

1. 海外TMT行业，AI产业趋势向好，o1具备全局思维和自主规划能力，AI算力需求将持续增长，建议关注AI电力、AI算力产业链、AI开发/数据分析等领域。

2. 银行业支持性货币政策出台，存量按揭利率下调对稳定信贷、促进消费具有现实意义，银行股可持续表现。

3. 房地产市场销售额下滑，拿地销售比下降，建议关注招商蛇口等房企，政策有望减轻居民购房压力，支持保障房收购，楼市将进一步分化。