计算机行业：民生证券-计算机行业周报：OpenAI发布会分析展望与美股AI应用“狂飙”-241208

- 本周计算机行业整体上涨，AI应用成为市场关注焦点，预计将快速发展。

- OpenAI发布会展示AGI技术储备，海外AI应用初显成效，推动相关公司业绩增长。

- 建议关注四大核心AI应用方向：企业级AIAgent、AIGC、AI搜索和AI终端。

本周（12.02-12.06）市场表现良好，沪深300指数上涨1.44%，计算机板块上涨2.51%。

个股方面，岩山科技等五只股票涨幅居前，而苏州科达等五只股票跌幅较大。

行业动态方面，华为与龙岗区政府签署战略合作协议，中国信通院召开5G应用发展推进会。

在公司动态中，凯旺科技和艾融软件的股东分别减持股份。

观点方面，OpenAI连续12天的发布会展示了其通往AGI的技术储备，预计2024年Q3财报季AI应用将成为一些公司的业绩驱动力。

建议关注四大核心方向：1) 企业级AI应用，2) AIGC新应用，3) AI搜索的商业落地，4) AI终端设备的市场竞争。

风险提示包括技术发展不及预期和行业竞争加剧。

投资标的及推荐理由如下： 1. 金山办公、福昕软件、梦网科技、金蝶国际、泛微网络、致远互联、合合信息、鼎捷数智、用友网络、光云科技：这些公司布局企业级AIAgent，受益于B端对AI应用的强需求，尤其是在Salesforce三季报电话会中首次全球范围内验证了这一需求。

2. 万兴科技、虹软科技、美图：这些AIGC公司有望借助类Sora应用引发新一轮浪潮，值得关注。

3. 腾讯、三六零、科大讯飞、昆仑万维：这些公司在大模型与AI搜索领域深度布局，有望成为AI搜索的商业应用落地“第一束光”。

4. 萤石网络、漫步者、中科创达、托普云农：这些AI终端厂商在AI眼镜等新生态入口方面迎来密集发布期，具备投资潜力。

风险提示：技术发展不及预期和行业竞争加剧。