国金证券-量化漫谈系列之十一：中证A500指数有效因子分析与增强策略-241022

- 中证A500指数模拟成分股与官方成分股高度一致，跟踪误差仅为1.47%，为增强方案提供基础。

- 分析表明，一致预期、动量、质量等因子表现突出，部分因子年化超额收益率可达13.92%。

- 通过构建增强因子，策略实现年化超额收益11.05%，风险控制良好，但需警惕市场环境变化带来的风险。