电子元器件行业：长城证券-电子元器件行业周报：Meta发布AR眼镜Orion，美光FY24Q4业绩大超预期-240929

1. Meta发布AR眼镜Orion，AI+AR有望引领行业新趋势，提供轻量化设计和高视场角，有望改变可穿戴设备市场格局。

2. 美光FY24Q4业绩大超预期，受AI驱动存储芯片需求激增推动，预计2025财年收入将继续增长。

3. 电子行业库存调整逐步到位，需求端逐步整体回暖，推荐关注华勤技术、南芯科技、兴瑞科技、中晶科技、沃格光电等相关公司。

Meta发布AR眼镜Orion，AI+AR有望引领行业新趋势；美光FY24Q4业绩大超预期，AI驱动存储芯片需求激增；TV面板需求持续转弱，存储价格基本持稳；电子行业库存调整逐步到位，需求端逐步整体回暖。

推荐关注华勤技术、南芯科技、甬矽电子、光弘科技、思特威、格科微、兴瑞科技、中晶科技、晶合集成、华虹公司、晶丰明源、沃格光电。

投资标的：华勤技术、南芯科技、甬矽电子、光弘科技、思特威、格科微、兴瑞科技、中晶科技、晶合集成、华虹公司、晶丰明源、沃格光电。

推荐理由：受AI硬件创新提振，PC需求有望率先复苏，华勤技术值得期待；华为回归推动智能手机需求整体逐步回温，南芯科技、甬矽电子、光弘科技、思特威、格科微值得关注；汽车电子需求有望复苏，降成本动力持续强化，兴瑞科技值得关注；半导体行业景气度回暖，晶圆代工稼动率持续提升，中晶科技、晶合集成、华虹公司、晶丰明源值得关注；LED行业有望受益需求回暖，MiniLED及MicroLED有望提振行业需求，重塑行业格局，沃格光电值得关注。