北方华创：开源证券-北方华创-002371-公司信息更新报告：Q3业绩同比高增，IC高端设备份额持续巩固提升-241015

投资标的：北方华创（002371） 推荐理由：公司2024年前三季度业绩预告显示营收和净利润均大幅增长，IC高端设备市场份额稳步提升，股权激励计划彰显长期发展信心。

维持“买入”评级，预计未来业绩持续向好。

- 北方华创2024年前三季度预计实现营收188.3~216.8亿元，同比增长29.1%~48.6%，归母净利润41.3~47.5亿元，同比增长43.2%~64.7%。

- 公司IC高端设备市场份额持续提升，经营效率提高，成本费用率稳定下降，维持“买入”评级。

- 2024年股权激励草案出台，展现公司长期发展信心，业绩目标与行业标杆企业对标。

作为专业投资者，可以提取以下关键信息： 1. **业绩预告**： - 2024年前三季度预计营收为188.3~216.8亿元，同比增长29.1%~48.6%。

- 归母净利润预计为41.3~47.5亿元，同比增长43.2%~64.7%。

- 扣非净利润预计为39.5~45.4亿元，同比增长49.62%~71.97%。

- 2024Q3预计实现营收74.2~85.4亿元，同比增长20.4%~38.6%，环比增长14.6%~31.9%。

- 归母净利润预计为15.6~17.9亿元，同比增长43.8%~65.0%，环比变化-5.7%~8.2%。

2. **盈利预测调整**： - 2024-2026年归母净利润预测为57.26/77.88/100.28亿元，EPS预测为10.75/14.62/18.82元。

- 当前股价对应PE为34.3/25.2/19.6倍。

3. **市场地位与竞争**： - 公司在IC高端设备市场的份额持续提升，经营效率提高，成本费用率稳定下降。

4. **股权激励计划**： - 2024年股权激励草案拟授予919万份股票期权，行权价为190.59元/股。

- 2025-2028年业绩目标包括营收增速、研发投入、专利申请量及利润率等指标。

5. **风险提示**： - 行业景气度复苏不及预期、产品研发不及预期、行业竞争加剧。

6. **投资评级**： - 维持“买入”评级，认为公司作为半导体平台型龙头，规模效益凸显。

以上信息有助于评估公司的财务健康状况、市场前景及潜在风险，进而做出投资决策。